新三板挂牌企业季报没及时发表，或许年报财务数据与审计陈述数据存在不一致，再或许尽管年报发表了，但财务报表附注不小心忘了……之前，针对诸如此类事情，股转公司关于督导不力的主办券商多采纳“约见说话”或“出具警示函”的自律监管方法。

春节前，股转公司出台了《主办券商执业质量点评方法》，上述状况再呈现，主办券商即将被扣点，直接影响主办券商分档。

督导不力将被扣点

新三板主办券商准则现已运转两年多，股转公司称，在日常监管中发现主办券商执业过程中呈现很多未清晰违背规矩，但执业质量低下的行为，反映出主办券商办理层合规认识单薄、从业人员经验不足、执业情绪不谨慎等问题。

股转公司表明，“有必要在施行自律监管方法之外，选用更为温文、覆盖面更广的监管手法，即执业质量点评准则，实在进步主办券商全体执业水平，促进商场健康开展。”

据悉，《点评方法》就组织施行、点评目标、点评方法、点评成果分档、点评成果运用等方面内容作出了相关规矩，将于本年4月1日起开端施行。

归入主办券商执业质量点评的目标首要包含四类：一、执业质量负面行为记载；二、被采纳自律监管方法、纪律处分、行政监管方法和行政处分的状况；三、对商场开展的奉献；四、其他对点评有重要影响的事项。

主办券商的点评周期分为月度和年度。其间，年度点评期为上一年度5月1日至本年度4月30日，与证监会对证券公司分类点评的周期保持一致。股转公司于每年8月31日前，会依照归纳点值、扣点准则和加点准则，确认主办券商上年的点评点值，按规矩进行分档，并公示一切主办券商分档成果。

值得注意的是，《点评方法》说到“执业质量负面行为的记载状况对点评成果具有关键性作用，也是反映执业质量的根本目标。”其首要指主办券商在引荐挂牌、挂牌后督导、买卖办理、归纳办理等执业过程中因未勤勉尽责而呈现的作业质量低或不规范但尚未被采纳自律监管方法的行为。

针对计值方法，《点评方法》称，在引荐挂牌、挂牌后督导、买卖办理、归纳办理负面行为记载的基础上，核算各主办券商下列四类目标数值：“引荐挂牌负面行为记载数量/引荐挂牌企业家数”、“挂牌后督导负面行为记载数量/继续督导企业家数”、“买卖办理负面行为记载数量/做市企业家数”、“归纳办理负面行为记载数量/继续督导企业家数”。设定无执业质量负面行为记载的主办券商基准点值为100点。其间，引荐挂牌、挂牌后督导、买卖办理、归纳办理事务四类事务按必定权重核算事务基准点值。

针对扣点规范，《点评方法》称，点评期内，主办券商因违背法律法规或全国股转体系事务规矩而被全国股转公司采纳自律监管方法或施行纪律处分的，按以下准则给予相应扣点：一、主办券商被采纳要求主办券商及其相关人员对有关问题作出解说、阐明和发表，约见说话，要求提交书面许诺的，每次扣1点；二、主办券商被采纳出具警示函，责令改正，每次扣2点；三、主办券商或其相关人员被采纳暂不受理出具的文件的，约束证券账户买卖的，每次扣3点；四、主办券商及其相关事务人员被采纳通报批评，揭露斥责的，每次扣4点；五、主办券商被采纳约束、暂停直至停止从事相关事务的，每次扣8点。

《点评方法》一起说到，点评期内，主办券商从事触及非上市大众公司事务过程中呈现违法违规行为而被证监会及其派出组织采纳行政监管方法的，每次扣5点；被证监会及其派出组织采纳行政处分的，每次扣8点。

或许影响分类评分

《点评方法》称，依据主办券商年度执业质量点值凹凸，将主办券商分为一档、二档、三档、四档，其间对应的排名分别为前20%、前20%至60%、前60%至80%、80%之后。

股转公司将每月对月评后十名的主办券商进行电话问询，必要时要求提交书面阐明或现场查看，并视状况将处置成果陈述证监会及主办券商注册地证监会派出组织。股转公司也可以依据年评分档成果，分别在引荐挂牌、继续督导、并购重组、股票发行和做市等事务方面针对主办券商施行差异化准则组织，别的，点评成果会报送证监会，一起抄报证监会各派出组织，供监管组织在证券公司日常监管中参阅运用。

值得注意的是，上述点评成果有或许影响券商分类评分。《点评方法》说到，股转公司采纳的“出具警示函”、“责令改正”、“暂不受理相关主办券商出具的文件”、“约束证券账户买卖”及其他股转公司确定的自律监管方法报送证监会分类点评统筹考量；“约见说话”、“要求提交书面许诺”及其他股转公司确定的自律监管方法由股转公司视状况报送证监会作为分类点评扣分项。

据证券时报记者了解，主办券商准则施行以来，由于没有官方的点评方法，商场的重视度多以引荐挂牌企业数量来对主办券商进行排序，一些主办券商以为，这种以数量来排名的方法并不能对券商的执业水平进行合理点评。

民生证券新三板研讨中心以为，《点评方法》初次以量化的方式，将主办券商引荐挂牌、挂牌后督导、买卖办理、归纳办理四类事务进行打分排名，进行差异化的准则组织，在主办券商内部构成有用的竞争机制，可以实在进步主办券商全体执业水平，促进新三板商场的健康开展。

股转公司官网材料显现，现在新三板主办券商已有91家，其间包含仍未有任何引荐挂牌项目的主办券商。统计数据显现，依照引荐挂牌家数排名，申万宏源证券引荐挂牌家数达471家，数量上遥遥领先，其次是中泰证券、安信证券、中信建投、广发证券以及国信证券，这些主办券商引荐挂牌家数都在200家以上。

股转公司在官网揭露的《自律监管方法信息表》显现，自2014年3月份以来，股转公司共针对30多家主办券商采纳过自律监管方法，包含“约见说话”、“提交书面许诺”、“出具警示函”等，原因多是新三板企业信披等违规，主办券商未能勤勉尽责。本年4月1日起，再被采纳自律监管方法的主办券商将会面对被“扣点”的处分。

广证恒生新三板研讨副团队长赵巧敏对记者表明，由于《点评方法》正式施行时刻是本年4月1日，所以现在尚难关于施行作用作出点评。